央广网北京1月26日消息（记者朱敏 王利 相海坤）据中央广播电视总台中国之声报道，“家财万贯，带毛的不算”，一句老话道出了农村融资的困境。农业设施和畜禽活体是农业经营主体的重要资产，价值开发空间巨大。然而，由于这些资产监管难度高、价值波动大、流转空间小，长期以来许多金融机构不接受其作为抵押物，不仅影响了农业经营主体融资扩大再生产，还制约了农业规模化集约化发展。

转机来了！近日，中国人民银行、农业农村部、国家金融监督管理总局联合印发《关于推广农业设施和畜禽活体抵押融资的通知》，从国家层面正式赋予畜禽活体和农业设施合法抵押地位。“无证的棚”“带毛的牛”如何作为抵押物去申请贷款？这项创新如何唤醒农村“沉睡的财富”？

安徽省亳州市蒙城县是养牛大县，记者探访的一家养殖场一厂养了1000多头肉牛。前两年，该厂想再建一个二厂，将养殖规模再扩大2000头，但面临较大的资金缺口。负责人赵理想说，没想到，当地一项新的政策让他们成功以肉牛为抵押，向银行贷款了200万元。放在以前，这个路子根本行不通，蒙城县是怎么打通这个堵点的呢？

赵理想负责的养牛场

赵理想说：“成本投入很大，像一头大点的牛买回来都要1万多元，一厂那边就有1000多头，现在这边又增加了二厂，二厂现在有将近2000头，资金这一块特别紧张，活牛到银行贷款也不好贷。”

有着同样烦恼的不止赵理想一人。亳州市蒙城县是安徽省传统的养牛大县，肉牛养殖是当地规模较大的特色产业。2025年底，蒙城全县肉牛养殖规模达到20万头。但在发展过程中，不少养牛场和养牛户因缺乏有效资产抵押，面临抵押难、贷款难等问题，制约了产业规模进一步扩大。

养殖户手里仅有的资源也只有养的那些活体了。而活牛为什么就不能作为抵押物？中国工商银行蒙城支行营业部网点负责人周瑞辰坦言，风险太大。

周瑞辰说：“养猪、牛或鸡，一旦出现风险，比如瘟疫，一下子就血本无归，银行在养殖这一块就会特别谨慎，因为很容易出现亏损的情况。而且有很多的养殖户可能刚刚干上养殖，没有经验，容易养死，而养殖（成本）至少是50万元起步，一旦亏损那就不止50万元，所以说（养殖活体作为抵押物）风险比较大。”

谁来为这个风险兜底呢？有业内人士表示，过去涉农贷款主要靠两种模式：一是信用贷款，依赖村干部推荐、连带担保，额度小、覆盖窄、道德风险高；二是“财政贴息+政策性担保”，本质是政府兜底，不可持续。真正有生产能力、拥有真实资产的新型农业经营主体难以获得与其经营实力相匹配的金融支持，融资需求得不到有效满足。

面对全县的肉牛养殖融资需求，蒙城支行创新性推出了“保险+信贷”模式，在当地政府的支持下，养殖户购买肉牛保险，身着保险“外衣”的肉牛抵押给银行，银行终于可以放贷。

国元保险蒙城支公司副经理张玉山表示：“通过保险将肉牛的闲置资源转换成有形的资产，农户用一张肉牛保单，就可以到银行办理贷款，降低了从事农业生产经营企业的融资难度和融资成本。”

赵理想购买的肉牛养殖保险

周瑞辰说，这样既打破了活体抵押难、风险大的行业堵点，又能精准匹配养殖户的资金需求。

周瑞辰说：“在贷款审批时，把养殖保险和信贷支持进行深度绑定，既给养殖户足够的授信额度，保证接下来的企业生产规模和资金需求，又能通过保险的匹配，筑牢生产的风险防控。”

周瑞辰坦言，在实际放贷中，他们还要考量其他因素。

周瑞辰说：“在选择客户时，要根据他的养殖经验、经营年限、有没有买保险（进行考量），买了保险起码在一定程度上可以规避风险，包括后期的代偿情况，风险也能够降低。”

如果贷款额度不大，肉牛承保也并非必选项。为灵活融资模式，该行还开发种植贷与养殖贷相结合的模式，用相对稳定的种植贷缓冲养殖贷的高风险。贷款路径打通了，赵理想欣然拿到了首笔贷款。

赵理想说：“第一笔就拿到了200万元，通过贷款又进了一批牛回来，然后通过保单又贷了300万元，两笔贷款总共拿了500万元。从以前的1000多头牛，现在到了2000多头，后期会再增加到5000头。”

2025年，这家银行为蒙城全县约35户养殖户完成放贷，授信额度达3500万元。

除了风险大，畜禽活体无法确权也是核心症结。日前，中国人民银行、农业农村部、国家金融监督管理总局联合印发《关于推广农业设施和畜禽活体抵押融资的通知》（以下简称《通知》）明确了确权登记办法：对畜禽活体大力推广电子耳标、生物识别等数字化技术应用，探索建立电子动态档案、数字身份标识等差异化确权模式。中国农业科学院农业经济与发展研究所研究员谢玲红表示，针对“确权难、估值难”，《通知》提出了一套“制度+科技”的组合拳。这也是各试点地区探索的经验总结。

谢玲红说：“一是让资产有‘身份’，对活体推广电子耳标、生物识别等数字身份标识，实现精准确权；二是让价值有‘标准’，通过大数据建模，构建标准化价值评估体系，并引入第三方专业机构，解决以前‘估不准、分歧大’的问题。”

如果说畜禽活体通过担保和技术追踪，可以解决确权难题，那么，与土地更为密切的农业设施要实现确权、流转、顺畅处置，则面临更难突破的困境。如何让温室大棚等“沉睡资产”变身“流动资本”？

“春城无处不飞花”，来到云南，来到昆明，处处繁花似锦，美不胜收。可这美的背后曾经藏着养花人的“苦”。为了适应市场发展的需求，鲜花的种植成本越来越高，特别是种植大棚，亩均成本达数十万元。想贷款，拿什么抵押呢？

云南昆明晋宁区的一家花卉专业合作社，业务涵盖鲜切花标准化种植、新品种研发繁育和线上线下一体化销售等，带动了周边263户社员种植2000多亩鲜花。近年来，行业提倡高标准设施大棚。该合作社理事长张良说，发展高标准种植和资金投入的不匹配成为制约发展的重要因素。

张良说：“以前每亩地（建设成本）在3万元左右，现在需要30万元左右。建设面积在50亩左右是最好的一个单元，整个投入就要1500万元，对于花卉农户来说可能是一个天文数字。”

对花农们来说，生命期短的鲜花显然无法抵押，他们手里最值钱的就是种植鲜花的大棚。一座大棚无法办理产权登记，既无“身份证”，也无“户口本”，权属难界定、价值难评估。农民最值钱的资产，恰恰是银行不敢碰的。这时，昆明市晋宁区农村信用合作联社的金融特派员主动上门，通过走访调研，了解到了企业的实际困难。

金融特派员马佳说：“多数花卉种植企业前期的地基本是租用的土地，没有产权，投入的设施等农业资产价值不能量化，传统抵押方式很难适应。花卉生产类企业改造后投资回收期普遍在三年到五年，而现行的信贷产品期限多数是一年到三年的，产品和客户实际需求也存在明显的错配。”

昆明市晋宁区农村信用合作联社党委书记、理事长万玉松带领团队去花卉专业合作社调研

不过，昆明市晋宁区农村信用合作联社党委书记、理事长万玉松指出，他们在调研中也发现了高标准大棚用于融资的潜力。

万玉松说：“市场调研以后（发现），通过高标准大棚种的花，品质、收入可以说是原来传统型的三倍至四倍，风险相对就低了。”

设施大棚与土地紧密相连，土地产权不能动，其他都是免谈。这一症结如何疏通？

农业农村部农村经济研究中心金融保险研究室负责人李冠佑提到：“土地、厂房等传统抵押物都是‘静态资产’，而畜禽水产、大棚圈舍等具有明显的动态特征，要将这些外表特征相似、易受自然灾害和疫情疫病影响、甚至能够自主移动的产品物品纳入抵押物范围，必须从技术手段、工作机制、信息获取等方面全面改造贷款模式，实现对抵押物的精准识别、实时跟踪、风险管控和顺畅流转。”

昆明市相关部门提出，产权不能动，那么就把土地承包经营权盘活。为此，当地成立相应的登记部门，专门处理土地承包经营权确权、流转等事宜。同时，给大棚、厂房等农业设施确权登记。万玉松表示，关键的堵点打通了，后面便水到渠成。当地多家金融机构开发“云花贷·花企贷”等金融产品，接受“农村土地经营权+地上附着物”担保。

万玉松说：“可以拿土地承包经营权抵押，需要一个有权部门的抵押登记，关键在这里，得到了他们的响应。昆明市政府专门设置了一个抵押登记部门，有这个登记部门，抵押就有效了，承包土地还有地上建筑物一并了。农民需要，政府也需要，银行也需要，结合当前的情况，就干了。”

2025年，昆明市晋宁区农村信用合作联社累计向32户花企、3511户花农提供信贷支持，金额达7.17亿元。

当地花农与农村信用合作联社签约

抵押物的顺畅流转与高效处置变现，是打消金融机构“敢贷、愿贷”顾虑的关键所在。万玉松说，他们专门到昆明的花卉协会进行了深层次的调研。

万玉松说：“假如贷款出现风险了，到底有没有人敢举手，来不来继续承租，是一个问题。通过了解，像这种高标准大棚的稳定性高，价值贬值得不快，假如出现风险了，因为抵押率是50%，有人敢举手，说没有问题。只要有人敢举手，贷款风险就控制住了。”

针对抵押物处置变现的问题，此次《通知》明确，鼓励优先在本地农村产权交易机构进行拍卖处置，同时提出探索农业设施和畜禽活体“预交易”模式，也就是农村产权交易机构与养殖户、金融机构签订流转或交易协议，一旦发生贷款违约，农村产权交易机构可将抵押资产进行拍卖，产生的收益优先用于偿还贷款本息。中国农业科学院农业经济与发展研究所研究员谢玲红表示，在抵押资产确权、评估、登记、处置等关键环节全面打通后，金融机构可灵活开发多元化金融产品与服务，盘活农村沉睡资产。

谢玲红说：“通过确权颁证把资产变为物权，直接解决了经营主体抵押物不足的长期痛点，精准满足农业融资需求；通过建立从确权到流转的全流程制度，让原本‘沉睡’的大棚、圈舍变成可交易、可抵押的‘真金白银’，真正实现资产变资金；通过创新‘抵押+担保+保险’等创新模式，显著提升了设施农业的投资吸引力，引导金融资源和社会资本流向农村，带动农村产业融合与提档升级。”

记者观察

一头牛变成"活期存折"，一座大棚变成"金库"，打破常规，既需要制度的勇于破圈，也需要技术的给力加持。各地“摸着石头过河”，趟出了一条宽阔大江。这条江，让金融活水真正润泽田间地头。